Późnobarokowy pałac biskupi (1771-1772, przebudowany XIX w.). Pałacyk został wybudowany w bezpośrednim sąsiedztwie kościoła p.w. św. Jakuba, jako siedziba archiprezbiteratu olsztyńskiego. Podobnie jak wspomniany kościół, budowla znajduje się w obrębie Starego Miasta. Nieopodal przepływa rzeka Łyna i przebiega njbardziej ruchliwa ulica Olsztyna - Seweryna Pieniężnego.

Budowla najprawdopodobniej została wzniesiona przez architekta Muntera z Kalnika. Pierwotnie budynek pełnił, wspomnianą już, funkcję rezydencjonalną olsztyńskiego archiprezbitera.  Natomiast na początku XX w., w 1907 roku pałac przebudowano na pałac biskupi. Nadano mu wówczas charakter obowiązujący w Prusach Wschodnich, styl secesyjny z bogatymi zdobieniami, nad głównym wejściem umieszczony jest kartusz herbowy. Obecnie obiekt jest siedzibą arcybiskupa seniora Archidiecezji Warmińskiej.